Үндістан, Вьетнам, Филиппин, Малайзия, Сингапур және басқа елдер індеттің жаһандық таралуына әсер еткен наурыздың ортасынан аяғына дейін жарты айдан бір айға дейінгі «қалаларды жабу» шараларын жариялады, бұл инвесторлардың алаңдаушылығын тудырды. жаһандық электроника өнеркәсіп тізбегінің әсері туралы.
Үндістанның, Сингапурдың, Вьетнамның және басқа нарықтардың талдауына сәйкес, біз:
1) Үндістандағы «қаланы жабу» ұзақ уақыт бойы жүзеге асырылса, бұл ұялы телефондарға деген сұранысқа үлкен әсер етеді, бірақ жаһандық жеткізу тізбегіне шектеулі әсер етеді;
2) Сингапур мен Малайзия оңтүстік-шығыс Азиядағы жартылай өткізгіш өнімдердің негізгі экспорттаушылары және жаһандық жеткізу тізбегіндегі маңызды буын болып табылады. Егер Сингапур мен Малайзияда індет күшейсе, ол жабық сынақ және сақтау өнімдерінің сұранысы мен ұсынысына әсер етуі мүмкін.
3) Вьетнам соңғы бірнеше жылда қолға алған қытайлық өндірісті көшіру оңтүстік-шығыс Азиядағы негізгі құрастыру базасы болып табылады. Вьетнамдағы қатаң бақылау Samsung және басқа брендтердің өндірістік қуатына әсер етуі мүмкін, бірақ біз қытайлық өндіріс қуатын ауыстыруы мүмкін деп есептейміз.
Сондай-ақ хабардар болу;
4) Филиппин мен Таиландтағы «қаланы жабудың» MLCC және қатты диск жеткізуіне әсері.
Үндістанның жабылуы ұялы телефон сұранысына әсер етеді және жаһандық жеткізу жағына шектеулі әсер етеді.
Үндістанда 25 наурыздан бастап 21 күндік «қаланы жабу» енгізілді және барлық онлайн және офлайн логистика тоқтатылды.
Көлемі бойынша Үндістан Қытайдан кейінгі әлемдегі екінші ең үлкен ұялы телефон нарығы болып табылады, 2019 жылы дүниежүзілік ұялы телефондар сатылымының 12% және жаһандық ұялы телефондар сатылымының 6% құрайды. «Қаланың жабылуы» Xiaomi компаниясына үлкен әсер етті (4Q19 Үндістан). үлесі 27,6%, Үндістан 35%), Samsung (4Q19 Үндістан үлесі 20,9%, Үндістан 12%) және т.б. Алайда жеткізу тізбегі тұрғысынан Үндістан негізінен электронды өнімдерді импорттаушы болып табылады, ал өнеркәсіптік тізбек негізінен құрастырылған. Үндістанның ішкі нарығы, сондықтан Үндістанның «қаланың жабылуы» әлемнің қалған бөлігіне аз әсер етеді.
Сингапур мен Малайзия Оңтүстік-Шығыс Азиядағы электронды компоненттердің ірі экспорттаушылары болып табылады, олар тестілеу мен сақтауға назар аударады.
Сингапур мен Малайзия оңтүстік-шығыс Азиядағы электронды компоненттер мен компоненттердің ірі экспорттаушылары болып табылады. UN Comtrade деректеріне сәйкес, Сингапур/Малайзияның электрондық экспорты 2018 жылы бізге $128/83 миллиардқа жетті, ал 2016-2018 жылдардағы CAGR 6% / 19% құрады. Экспортталатын негізгі өнімдерге жартылай өткізгіштер, қатты дискілер және т.б.
Біздің шолуымызға сәйкес, қазіргі уақытта әлемдегі жартылай өткізгіштердің 17 ірі компаниясының Сингапурда немесе жақын маңдағы Малайзияда маңызды өндірістік қуаттары бар, оның ішінде 6 ірі сынақ компаниясының Сингапурда өндірістік базалары бар, бұл өнеркәсіптік тізбектердің саны бойынша бірінші орында. сілтемелер. Йоле мәліметтері бойынша, 2018 жылы жаңа және ма секторлары жаһандық кірістің шамамен 7%-ын (орналасқан жері бойынша) құрады, ал micron, жадты басқаратын компания Сингапурдағы оның сыйымдылығының 50%-ға жуығын құрады.
Жаңа жылқы ауруының одан әрі дамуы жаһандық мөрленген сынақ пен жады өндірісіне үлкен сенімсіздік әкеледі деп сенеміз.
Вьетнам Қытайдан өндірістік кетудің ең үлкен бенефициары болып табылады.
2016 жылдан 2018 жылға дейін Вьетнамның электроника экспорты CAGR-нің 23%-ға өсіп, 86,6 миллиард АҚШ долларына жетті, бұл оны Сингапурдан кейінгі Оңтүстік-Шығыс Азиядағы екінші электроника экспорттаушысы және Samsung сияқты ірі ұялы телефон брендтері үшін маңызды өндірістік базаға айналдырды. Біздің шолуымызға сәйкес, Хон Хай, Лишун, Шунью, Руйшенг, Гоер және басқа да электронды компоненттер өндірушілерінің Вьетнамда өндірістік базалары бар.
Вьетнам 1 сәуірден бастап 15 күндік «бүкіл қоғам карантинін» бастайды. Егер бақылау күшейсе немесе індет күшейсе, Samsung және басқа брендтердің құрастырылуына әсер етеді деп күтеміз, ал алма және қытайлық бренд тізбегінің негізгі өндірістік қуаты. әлі де Қытайда болады және әсері аз болады.
Филиппин MLCC өндіріс қуатына, Таиланд қатты дискілерді өндіруге назар аударады, ал Индонезия азырақ әсер етеді.
Филиппин астанасы Манила Murata, Samsung Electric және Taiyo Yuden сияқты әлемдік жетекші MLCC өндірушілерінің зауыттарын жинады. Біз Манила метросы «қаланы жабады» немесе бүкіл әлем бойынша MLCC жеткізіліміне әсер етеді деп сенеміз. Тайланд әлемдегі қатты дискілерді өндірудің негізгі базасы болып табылады. Біз «жабу» серверлер мен жұмыс үстелі компьютерлерінің жеткізіліміне әсер етуі мүмкін деп санаймыз. Индонезия - Оңтүстік-Шығыс Азиядағы халқы мен ЖІӨ ең үлкен мемлекет және Оңтүстік-Шығыс Азиядағы ең үлкен ұялы телефон тұтыну нарығы. 2019 жылы Индонезия жаһандық ұялы телефон жөнелтілімдерінің және құнының сәйкесінше 2,5% / 1,6% құрады. Жалпы жаһандық үлес әлі де төмен. Біз әлемдік сұраныс әкеледі деп күтпейміз. Үлкенірек әсер ету үшін.